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金融市场基础知识课件第一章3•金融市场的定义与分类目录•金融市场的参与者•金融市场的功能Contents•金融市场的交易工具•金融市场的交易机制01金融市场的定义与分类金融市场的定义金融市场是指资金供求双方通过各种金融工具进行交易的场所它涵盖了包括股票、债券、基金、外汇、期货等在内的多种金融产品和服务金融市场的主要功能是实现资金的有效配置,为投资者提供多样化的投资选择,为企业提供融资渠道,以及为政府提供政策调控手段金融市场的分类按交易对象分类01可以分为货币市场和资本市场货币市场主要交易短期债券和其他短期金融工具,而资本市场则主要交易长期债券和股票等长期金融工具按交易方式分类02可以分为场内交易市场和场外交易市场场内交易市场是指通过证券交易所进行的交易,而场外交易市场则是指通过银行或其他金融机构进行的交易按地域分类03可以分为国内金融市场和国际金融市场国内金融市场主要服务于国内投资者和融资者,而国际金融市场则跨越国界,服务于全球投资者和融资者金融市场的重要性金融市场是现代经济体系的重要组成部分,它为实体经济提供了必要的资金支持,促进了资源的有效配置金融市场为投资者提供了多样化的投资选择,使得他们能够根据自己的风险偏好和投资目标进行投资决策金融市场还是政府进行货币政策调控的重要手段,通过调节市场利率和货币供应量等手段,政府可以影响经济增长、通货膨胀和就业等宏观经济指标02金融市场的参与者金融机构商业银行投资银行保险公司证券公司提供存贷款服务,是金专门从事证券发行、承提供证券经纪、投资咨提供各类保险产品,是融市场的主要资金供给销、交易等业务的金融询等服务,是资本市场风险管理的重要机构者和需求者机构的重要中介投资者010203个人投资者机构投资者外国投资者以个人名义参与金融市场如养老基金、共同基金等,来自其他国家的投资者,的自然人以机构名义参与金融市场参与跨国金融市场交易的组织融资者企业政府国际组织通过发行股票、债券等方通过发行国债等方式筹集如世界银行、国际货币基式在金融市场筹集资金资金用于基础设施建设和金组织等,通过发行债券社会福利支出等方式筹集资金用于国际援助和发展项目监管机构中央银行保险监管机构负责制定和执行货币政策,维护金融如中国保险监督管理委员会,负责监市场稳定管保险市场和机构证券监管机构如中国证券监督管理委员会,负责监管证券市场和机构03金融市场的功能融资功能融资功能是指金融市场为企业和个人金融市场的融资功能对于促进经济发提供资金筹集和融通的平台,帮助资展、支持实体经济和推动创新具有重金需求者获得资金,同时为资金供应要意义者提供投资机会金融市场通过发行股票、债券等方式,将分散的资金聚集起来,形成规模效应,降低融资成本,提高资金使用效率价格发现功能价格发现功能是指金融市场通过金融市场的价格发现功能有助于金融市场的价格发现功能还为企供求关系和竞争机制,形成合理引导资金流向,优化资源配置,业和个人提供了投资决策的依据,的市场价格,反映资金供求状况提高市场效率和经济发展水平帮助其规避风险、获取收益和资产价值风险管理功能风险管理功能是指金融市场通过金融市场的风险管理功能包括套风险管理功能是金融市场的重要提供多样化的金融工具和交易策期保值、分散投资、对冲策略等,功能之一,有助于维护经济稳定略,帮助企业和个人管理风险,有助于降低市场波动对企业和个和促进可持续发展降低不确定性人财务状况的影响04金融市场的交易工具股票股票种类股票分为普通股和优先股,优先股股票定义通常有固定的股息收益,而普通股享有公司利润和资产增值的权利股票是公司发行的一种所有权凭证,代表股东对公司的所有权股票交易股票可以在证券交易所进行买卖交易,价格由市场供求关系决定债券债券定义债券种类债券交易债券是发行人发行的一种债务凭债券分为政府债券、企业债券和债券可以在证券市场进行买卖交证,代表持有人对发行人的债权金融债券等,根据期限、利率和易,价格受利率、信用评级和市发行方式的不同有多种分类场供求关系等因素影响期货与期权期货定义期货种类期权定义期权种类期货与期权交易期货是标准化的合约,期货包括商品期货、金期权是一种权利,持有期权分为看涨期权和看期货与期权的买卖交易买卖双方约定在未来某融期货和股指期货等者有权在特定时间内以跌期权,根据标的资产通常在期货交易所或期一特定日期按照约定的特定价格买入或卖出一的不同可分为股票期权、权交易所进行,价格受价格交割一定数量的商定数量的标的资产期货期权等标的资产价格、行权价品或金融资产格、剩余到期时间、波动率和无风险利率等因素影响外汇与黄金外汇定义黄金定义外汇是指不同货币之间的兑换,黄金是一种贵金属,被广泛用通常是指各国货币之间的汇率作价值储存和投资工具外汇交易黄金交易外汇交易通常在银行间市场进黄金通常在现货市场和期货市行,通过借入另一种货币然后场进行交易,价格受供求关系、兑换成基础货币的方式进行交通货膨胀、利率和地缘政治等易因素影响05金融市场的交易机制现货交易总结词即期交易,指买卖双方在成交后立即或某一特定日期进行实际交割的交易方式详细描述现货交易是金融市场中最基本的交易方式,其特点是交易双方在达成协议后立即进行实际交割,交割期限较短在现货交易中,买卖双方可以通过直接协商或通过交易所进行交易,交易的商品可以是实物商品,也可以是金融资产,如股票、债券等远期交易总结词远期交易是一种约定在未来某一时间进行交割的交易方式详细描述远期交易是在未来某一时间进行交割的合约,其特点是买卖双方在达成协议时约定交割日期和价格,在交割日期到来时必须按照约定的价格进行交割远期交易通常用于规避价格风险和进行套期保值,其交易的商品主要是金融资产,如外汇、利率等期货交易总结词详细描述期货交易是一种标准化的远期合约交易方式期货交易是在交易所进行的标准化的远期合约交易,其特点是合约的条款、规格、交割日期等都是标准化的期货交易通常采用保证金制度,买卖双方不需要支付全额款项,只需支付一定比例的保证金即可进行交易期货市场通常用于套期保值、投机和套利等目的,其交易的商品包括商品期货、金融期货等做市商制度总结词详细描述做市商制度是一种报价驱动的交易制度做市商制度是指由做市商为市场提供流动性的一种交易制度做市商通过为买卖双VS方提供报价和接受订单来保持市场的持续交易在报价驱动的市场中,做市商的报价决定了市场的价格做市商制度有助于提高市场的流动性和稳定性,特别是在买卖双方不平衡的情况下THANKS。