《财务报表分析讲义》课件

《财务报表分析讲义》课件ppt•财务报表分析概述•资产负债表分析•利润表分析CATALOGUE•现金流量表分析目录•财务比率分析•财务综合分析01财务报表分析概述财务报表分析的定义财务报表分析的定义财务报表分析是对企业财务报表所提供的数据进行加工、分析、比较、评价和解释的一种活动，其目的是为利益相关者提供关于企业财务状况、经营绩效和未来发展趋势的信息财务报表分析的意义通过财务报表分析，利益相关者可以了解企业的盈利能力、偿债能力、营运能力和发展能力等方面的信息，从而做出更好的经济决策财务报表分析的目的010203投资者和债权人政府机构研究人员评估企业的财务状况和经了解企业的纳税情况和社研究企业的财务数据和市营绩效，预测未来的发展会责任履行情况，以制定场表现，以了解行业发展趋势，以做出投资或信贷相应的税收政策和监管政趋势和企业竞争格局决策策财务报表分析的步骤确定分析目标数据收集和整理数据分析得出结论根据分析结果，得出对根据利益相关者的需求收集相关的财务报表数运用各种分析方法和指企业财务状况、经营绩和目的，确定财务报表据，并对其进行整理和标，对数据进行分析和效和未来发展趋势的结分析的具体目标分类比较论02资产负债表分析资产项目分析流动资产非流动资产资产质量主要包括现金、应收账款、主要包括固定资产、无形关注资产的质量和价值，存货等项目，反映企业的资产、长期投资等项目，是否存在不良资产、资产短期偿债能力和经营周转反映企业的长期投资和经减值等问题能力营实力负债项目分析非流动负债主要包括长期借款、应付债券等项流动负债目，反映企业的长期偿债能力主要包括应付账款、短期借款等项目，反映企业的短期偿债能力负债结构关注负债的结构和比例，是否存在负债过高、债务风险等问题所有者权益项目分析01020304股本资本公积留存收益所有者权益结构反映企业注册资本和股本结构反映企业资本公积的规模和来反映企业历年经营积累的收益，关注所有者权益的结构和比例，源包括未分配利润和盈余公积是否存在股权过于集中、股东权益不平等等问题03利润表分析收入项目分析收入来源收入确认原则收入增长情况分析企业的收入主要来源于哪些了解企业采用的收入确认原则，分析企业近几年的收入增长情况，业务或产品，了解企业的收入结判断其是否符合会计准则的要求判断其成长性构费用项目分析费用分类费用与收入的比例关系了解企业的费用主要分为哪些类别，通过分析费用与收入的比例关系，判如营业成本、管理费用、销售费用等断企业的盈利能力费用控制分析企业是否有效地控制了各项费用，有无异常的费用支出利润项目分析利润构成了解企业的利润主要由哪些项目构成，如营业利润、投资收益、营业外收支等利润率分析通过分析企业的毛利率、净利率等指标，评估企业的盈利能力利润增长情况分析企业近几年的利润增长情况，判断其盈利能力的发展趋势04现金流量表分析经营活动现金流量分析经营活动现金流入结构分析经营活动现金流出结构分析分析经营活动现金流入中各项目的比分析经营活动现金流出中各项目的比例，以判断企业的主要现金来源例，了解企业的主要现金支出方向经营活动现金流量趋势分析经营活动现金流量质量分析通过比较企业不同时期的经营活动现评估经营活动现金流量是否稳定、可金流量，了解企业的经营状况变化趋靠，是否存在异常或非正常交易势投资活动现金流量分析投资活动现金流入结构分析投资活动现金流出结构分析分析投资活动现金流入中各项目的比例，了分析投资活动现金流出中各项目的比例，了解企业的投资收益情况解企业的投资支出方向投资活动现金流量趋势分析投资活动现金流量风险评估通过比较企业不同时期的投资活动现金流量，评估企业投资活动的风险水平，如投资项目了解企业的投资策略和方向变化的不确定性、市场风险等筹资活动现金流量分析筹资活动现金流入结构分析筹资活动现金流出结构分析分析筹资活动现金流入中各项目的比例，分析筹资活动现金流出中各项目的比例，了解企业的筹资渠道和成本了解企业的还款和利息支付情况筹资活动现金流量趋势分析筹资活动现金流量风险评估通过比较企业不同时期的筹资活动现金流评估企业筹资活动的风险水平，如债务负量，了解企业的筹资需求变化趋势担、偿债能力等05财务比率分析偿债能力比率流动比率衡量企业短期偿债能力，计算公式为流动资产除以流动负债流动比率越高，说明企业的短期偿债能力越强速动比率衡量企业快速偿债能力，计算公式为速动资产（流动资产减去存货）除以流动负债速动比率越高，说明企业的快速偿债能力越强资产负债率衡量企业长期偿债能力，计算公式为负债总额除以资产总额资产负债率越低，说明企业的长期偿债能力越强营运能力比率存货周转率衡量企业存货管理能力，计算公式为销售成本除以平均存货余额存货周转率越高，说明企业的存货管理能力越强应收账款周转率衡量企业应收账款管理能力，计算公式为销售收入除以平均应收账款余额应收账款周转率越高，说明企业的应收账款管理能力越强总资产周转率衡量企业整体资产运营效率，计算公式为销售收入除以平均资产总额总资产周转率越高，说明企业的资产运营效率越高盈利能力比率销售利润率01衡量企业盈利能力，计算公式为净利润除以销售收入销售利润率越高，说明企业的盈利能力越强资产收益率02衡量企业资产盈利能力，计算公式为净利润除以平均资产总额资产收益率越高，说明企业的资产盈利能力越强净资产收益率03衡量企业股东权益盈利能力，计算公式为净利润除以平均股东权益总额净资产收益率越高，说明企业的股东权益盈利能力越强06财务综合分析杜邦分析法总结词杜邦分析法是一种财务比率分析方法，通过将财务指标分解为多个组成部分，帮助投资者了解公司的财务状况和经营绩效详细描述杜邦分析法将净资产收益率（ROE）分解为三个主要组成部分资产周转率、税前利润率和权益乘数通过分析这些财务指标，投资者可以深入了解公司的盈利能力和经营效率，以及公司的财务风险和资本结构雷达图分析法总结词雷达图分析法是一种图形化展示财务指标的方法，通过将多个财务指标放在一个坐标系中，帮助投资者比较不同公司的财务状况详细描述雷达图分析法将公司的各项财务指标（如偿债能力、盈利能力、运营能力和成长能力等）放在一个坐标系中，形成一个封闭的图形通过比较不同公司雷达图的大小和形状，投资者可以直观地了解各公司在不同财务指标上的表现，从而做出更好的投资决策沃尔评分法总结词详细描述沃尔评分法是一种财务比率综合分析方法，沃尔评分法选取流动比率、产权比率、固定通过将各项财务指标分别赋予权重，然后计资产比率、存货周转率、应收账款周转率、算加权平均值，得出一个综合得分，帮助投固定资产周转率、运营资金周转率等财务指资者评估公司的整体财务状况标，根据它们对财务状况的影响程度赋予不同的权重，然后计算加权平均值得到一个综合得分通过比较不同公司的沃尔评分，投资者可以了解各公司在整体财务状况上的优劣THANK YOU。